此外,纯电动商用车底盘具有技术相对简单、成熟、充电方便、零排放、噪声小等优点,可大幅降低大气污染物含量,减少作业时的扰民问题。
早期新能源环卫车采购区域集中,“十四五”有望多点开花。目前新能源环卫车采购区域集中于广东省(深圳市)和北京市,19-20年广东和北京两地新能源环卫车上牌占全国比重达75%/68%。
2019年起各省市新能源产业政策逐步出台,其中福建省2020年年中发布《推动“电动福建”三年行动计划》,提出全省新增和更新的中心城区环卫用车原则上采用新能源环卫车,政府购买服务时,将新能源环卫车配备比例作为评审因素,引导环卫市场优先选择新能源环卫车。
我们认为随着《新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)》逐步落地,新能源环卫车采购有望全面铺开。
二、成本端仍有下降空间,助推全生命周期经济性
新能源环卫车电池成本占比高,电池降价空间犹存新能源环卫车从2016年开始起步,按产品型号不同,目前售价是传统环卫车的1-3倍,新能源环卫车成本高是其定价高的因素之一。
环卫车主要包括上装、底盘、动力系统三大部分组成,传统燃油与新能源环卫车的主要区别是:
1)动力系统,新能源环卫车以“三电”系统取代燃油发动机;
2)底盘:纯电一般没有传动系统,电机一般直接将动力传递给车轮(部分有变箱),或者通过半轴再传递给车轮。
1、新能源环卫车高成本推动高定价,电池成本占比高
从成本角度看,因电池成本高,叠加新能源环卫车底盘因轴距、结构件分布的差异,与传统燃油专用车底盘差异较大,在目前的销量情况下规模效益小,底盘设计及制造成本高。
以宇通某款清扫车为例,根据ST宏盛资产重组交易报告书,传统清扫车平均价格47万元,毛利率约25%,新能源清扫车平均价格107万元,毛利率约50%。据此推算,传统燃油清扫车成本35.4万元,新能源清扫车成本在53.3万元,新能源环卫车成本相比传统燃油车高50%。对成本结构进行具体拆分:
1)传统燃油环卫车:根据ST宏盛资产重组交易报告书,传统清扫车成本中底盘、上装+其他成本(含厂房设备折旧等)、发动机占比分别为54%、36%、10%,则上述假设中的传统燃油环卫车,底盘19.1万、上装+其他成本(含厂房设备折旧等)12.7万、发动机3.5万。
2)新能源环卫车:假设上装+其他成本(含厂房设备折旧等)与传统燃油持平为12.7万,纯电动清扫车带电298kwh,假设电池价格0.8元/wh,则电池成本为23.8万,同时双电驱及电控价格为3万,倒算出底盘成本为13.7万,则电池、底盘、上装及其他成本、电驱电控占比分别为45%、26%、24%、5%。